伴随着上市公司一季报披露进入尾声，百亿级私募持仓全景图也揭开面纱。
据私募排排网统计，截至4月28日，40家百亿级私募的上千亿元持仓曝光，从持仓的行业分布来看，多家百亿级私募一季度增加了对AI板块的布局。比如，东方港湾旗下产品加仓果麦文化和华工科技，周应波执掌的运舟资本新进浪潮信息、东方国信等标的，望正资产新进熵基科技，高毅资产知名基金经理冯柳和重阳战略则不约而同出现在海康威视前十大股东名单中……
(相关资料图)
在多位业内人士看来，包括AI在内的数字经济领域存在诸多机会，后续可仔细甄别未来能够兑现业绩或卡位较好的企业，警惕纯主题炒作标的。与此同时，在基本面改善下，央企、国企的价值重估亦值得关注。
千亿持仓曝光
私募排排网统计数据显示，截至4月28日，共有40家百亿级私募进入到221家上市公司一季度前十大流通股名单，期末合计持股市值达1160.75亿元。其中，新进上市公司59家，增持上市公司33家，对96家上市公司的持股数量保持不变，减持33家上市公司。
从持股市值情况来看，根据已经披露的上市公司年报，高毅资产持股市值超500亿元，金汇荣盛和瑞丰汇邦持股市值分别为161.7亿元和150.5亿元，重阳战略、迎水投资的持股市值也均超过50亿元。
图片：高毅资产一季度末持仓
一直以来，百亿级私募作为私募行业的头部梯队，其重仓持有或者共同持有的标的备受市场关注。
数据显示，截至一季度末，高毅资产冯柳重仓持有海康威视，期末持股市值达184.3亿元；高毅资产基金经理邓晓峰则重仓持有紫金矿业，期末合计持股市值高达113.4亿元。今年一季度百亿级私募业绩冠军正圆投资则重仓TCL中环，期末持股市值达11亿元。另外，截至一季度末，重阳战略和高毅资产冯柳共同持有海康威视，私募大佬葛卫东与重阳战略、慎知资产共同持有移远通信，和谐汇一与仁桥资产一季度同步加仓华域汽车。
知名私募加仓AI板块
从持股的行业分布来看，TMT领域备受知名百亿级私募的青睐。
公开资料显示，截至4月28日，周应波执掌的运舟资本出现在5家上市公司的前十大股东名单中，其中3家从属于计算机行业，2家属于传媒行业。具体来看，截至一季度末，运舟资本旗下两只产品新进浪潮信息，合计持有1195万股，期末持股市值超4亿元。
据悉，浪潮信息是AI算力龙头企业，业务覆盖计算、存储、网络三大关键领域,提供云计算、大数据、人工智能、边缘计算等在内的全方位数字化解决方案。一季度，该公司股价涨超60%。
今年一季度，望正资产旗下两只产品则新进熵基科技前十大股东名单，期末持股数量为79.3万股，持股市值达3855万元。资料显示，熵基科技是AI智慧场景服务商，以生物识别为核心技术，专业提供智慧出入口管理、智慧身份核验、智慧办公产品及解决方案。
另外，一季度，东方港湾布局了积极推动AI技术全面应用的果麦文化，以及光模块头部企业华工科技。仁桥资产一季度则增持了数据领域龙头企业美亚柏科，并继续持有民生信息化软件龙头股久远银海。
葛卫东执掌的混沌投资则从去年便开始埋伏AI大牛股海光信息，截至今年一季度末，持股数量为4459万股，期末持股市值超过30亿元。
“人工智能时代已经开启，未来随着算力提升，我们不仅会迎来新的模型、新的计算机对数据的认知，也会迎来新的硬件、新的生态模式、新的生活方式，我们可能进入了新一代科技硬件的投资消费时代，相关投资机会值得关注。”和谐汇一创始人林鹏坦言，目前组合中布局了消费电子龙头企业、以及有望成为AI平台型公司的安防企业和互联网企业。
数字经济与央国企是私募布局重点
值得一提的是，备受青睐的AI板块近期迎来了剧烈调整，站在当下，私募关注哪些投资机会？
三方平台调查数据显示，对于后续看好的投资机会，43%的私募认为数字经济主线节后值得继续重点关注；37%的私募则认为央企、国企为代表的蓝筹股值得关注；11%的私募认为个股分化已经十分极致，后期市场风格将趋于均衡，处于低位的新能源有望复苏；9%的私募表示数字经济可能中期调整，节后市场将更多趋于不同板块的轮动，消费、医药、地产、周期等板块将有轮动机会。
畅力资产董事长宝晓辉表示，从A股市场历史表现来看，由于财报季过后，市场往往需要时间确认全年投资主线，因此4月表现相对欠佳，5月作为承上启下的关键月份，市场表现通常不错，因此整体仓位无需悲观。从结构性机会来看，AI板块在内的数字经济和央企、国企的价值重估机会值得关注。
她分析称，随着行业步入成熟，补贴政策退潮，新能源板块热潮有所回落，取而代之则的是以ChatGPT为首的数字经济领域崛起。目前来看，AI板块仍处于想象空间非常大的阶段，后续机会值得重视。另外，受外部环境和市场偏好影响，A股市场上的央企、国企估值长期在低位区间运行，但未来伴随着我国资本市场发展，越来越多的这类公司愿意采取分红等形式来回馈投资者，叠加其稳定的业务模式，央企、国企有望迎来价值重估。
“综合基本面和估值性价比，我们现在重仓央企和国企上市公司。”沪上一位百亿级私募创始人透露。该创始人表示，后续国企估值提升或回归行业和公司逻辑，因创新性走出“第二增长曲线”，以及因治理效率改变而提升经营质量的央企、国企估值重塑空间巨大。
睿亿投资研究总监熊林则认为，受益于宏观经济修复、全球人工智能等科技革命开启，TMT板块整体基本面趋于复苏，只是各个细分领域在基本面复苏节奏上存在先后顺序。“短期确实需要警惕市场预期过高、交易过热等风险，但中长期来看，目前国内外科技企业均将大力推进人工智能的产品研发和落地，在交易拥挤阶段性释放后，该板块有望在产业基本面向好下继续上行。”
（文章来源：上海证券报）